Certamente não se equipara ao recorde quebrado por Roger Bannister de concluir uma milha em 4 minutos ou ao recorde de Hank Aaron de 714 home runs em sua carreira. No entanto, houve alegria na semana passada, quando as taxas médias de hipotecas de 30 anos a taxa fixa ultrapassaram 6%. Isto é especialmente importante para aqueles que estão próximos ou já se aposentaram e se perguntam o que fazer com seus empréstimos hipotecários.
Para que fique registrado, no ano passado, a hipoteca de taxa fixa padrão de 30 anos estava em 2,86%, de acordo com Freddie Mac. A Reserva Federal tem o objetivo de manter a inflação abaixo de 2% – o Índice de Preços ao Consumidor de agosto foi acima do esperado em 8,3% na última semana -, portanto, é improvável que os mutuários vejam taxas abaixo de 3% por um longo período.
Eles, contudo, provavelmente verão uma queda na valorização de suas casas, já que a última vez que as taxas emprestadas em uma hipoteca fixa de 30 anos subiram tão alto foi durante a crise financeira aproximadamente há 14 anos. Esta não é uma época que proprietários de casa ou investidores recordam com carinho, e é por isso que os consultores financeiros estão cada vez mais ligando para seus clientes para perguntar o que eles devem fazer, se alguma coisa, com seus empréstimos de casa.
Informa-lhe que eu sinto muito por você.
Mary Steele, sócio-gerente da Freehold Wealth Management da Stifel Independent Advisors, aconselha seus clientes, geralmente jovens profissionais, a pagar sua dívida hipotecária antes da aposentadoria, independentemente do custo do dinheiro. Ela sugere ainda que seus clientes atrasem a aposentadoria até que as obrigações hipotecárias tenham sido completamente quitadas, para que eles possam entrar em seus anos não-trabalhadores sem dívidas pendentes.
A Steele aconselha os clientes que têm hipotecas financiadas há alguns anos a taxas de juros reduzidas a calcular cuidadosamente antes de tentar aproveitar o spread.
Ela disse que é sempre importante prestar atenção para a taxa após impostos do instrumento que está sendo avaliado e explicar ao cliente seu benefício ou não. Por exemplo, ontem uma nota de t-bill rendeu quase 4%, mas isso é antes dos impostos. Para um cliente com uma hipoteca de 3,5%, isso não faz sentido quando os impostos são considerados.
A Steele incentiva aqueles que estão comprando sua primeira casa a ponderarem por quanto tempo pretendem morar nela para determinar a melhor escolha de hipoteca. Em geral, essas pessoas não têm se preocupado com a aposentadoria até o momento.
Contudo, se as pessoas são mais propícias a mudanças nos juros hipotecários, como aquelas que têm empréstimos de taxa de juros variável e que estão próximas da aposentadoria, Steele afirmou que devem levar em consideração a facilidade de serem pagas as suas dívidas antes de comprometer-se com uma data de aposentadoria.
Além disso, nosso serviço de dívida é um dos tópicos abordados com nossos clientes, e nós nos esforçamos para alcançar a eliminação da dívida antes da aposentadoria, afirmou ela.
Não é obrigatório — Talvez você queira fazer algo que lhe traga prazer.
Ashley Bete, CEO e diretor de investimentos da Leap Analytics, não é a favor que proprietários com juros baixos façam grandes alterações nos seus crediários. Ele também aconselha seus clientes a não gastarem mais do que o necessário para hipotecas reversas ou a obterem um empréstimo de capital significativo para obter recursos na aposentadoria.
Mesmo assim, com os custos dos imóveis residenciais tão altos nos últimos anos, Bete não hesita em sugerir um acordo de capital social se os clientes estiverem cientes de que venderão sua casa nos próximos 10 anos e necessitem de acesso a fundos para uma necessidade imediata.
Bete observou que um Home Equity Accelerator (HEA) oferece aos proprietários de casa a oportunidade de obter entre 5% e 20% do valor atual de sua propriedade em troca de uma porcentagem pré-estabelecida do valor futuro nos próximos dez anos ou até que o proprietário refinancie ou venda a casa. Eles não precisam fazer pagamentos mensais ao longo do HEA, e quando eles vendem a propriedade, a parcela do investidor HEA de qualquer ganho é provavelmente totalmente dedutível como perda de capital para a maioria dos proprietários de casa em relação às ganhos de capital da venda.
Vão-se embora, meninas.
Embora os aposentados não possam experimentar diretamente a pressão de maiores taxas, aqueles que estão próximos de se aposentar podem se sentir o peso de um aumento no custo das dívidas adquiridas. Os profissionais mais jovens, em particular, estão mais propensos a incorrer em grandes compromissos financeiros e, portanto, podem experimentar os efeitos de tarifas mais altas de maneira mais acentuada.
Brian Baker, do Grupo Financeiro Baker, declarou que os pequenos empresários ainda têm a oportunidade de adquirir alguns negócios.
Baker afirmou que os mercados geralmente sofrem quando as taxas aumentam, pois os custos de empréstimo crescem e os lucros das empresas diminuem. Isso pode reduzir o valor da carteira de ações, mas também fornece oportunidades de alocação mais baratas para novos investimentos. Neste cenário, é particularmente importante que os jovens vivam dentro de seus meios, paguem a si mesmos primeiro e mantenham o foco em objetivos de longo prazo.
Dom Pullano, assessor financeiro da PCM Associated na Kingswood US, aconselha seus clientes a “manter suas possibilidades abertas” e manter a hipoteca se estiver bloqueada abaixo de 4%. Por outro lado, aqueles que detêm empréstimos flutuantes precisam revisar toda a sua carteira se o índice ultrapassar 6%, o que pode incluir o investimento no mercado de capitais.
Pullano sugeriu rever o portfólio de aposentadoria para obter uma rentabilidade total. Ele apontou que os portfólios de garantia que proporcionam um fluxo crescente de dividendos podem contribuir para a melhoria da renda ao longo do tempo e reduzir os altos juros atuais.
Reverte-o – ou Dobre para Trás
Com as taxas de juros aumentando e os preços das casas ainda altos, muitos mutuários estão considerando a estratégia de hipoteca reversa para não apenas pagar a sua hipoteca, mas também outras dívidas de alto interesse, como cartões de crédito.
Levantar dinheiro próprio pode proteger as economias de um mutuário, enquanto ainda oferece o potencial de deduções de impostos. Para aqueles que compraram uma casa há algum tempo, eles podem beneficiar-se dos níveis recordes de capital social, mesmo com as taxas atuais, afirmou David Peskin, presidente da Reverse Mortgage Funding. Ele acrescentou que as pessoas aposentadas e próximas à aposentadoria devem consultar um conselheiro financeiro antes de efetuar mudanças em seu plano de aposentadoria ou portfólio.
Peskin afirmou que o objetivo dos aposentados é aumentar o senso de segurança financeira e, se possível, usufruir de um estilo de vida de acordo com o que eles desejam durante a aposentadoria. A boa notícia é que muitos conseguem alcançar esse objetivo ao usar seu patrimônio para melhorar seu orçamento.
Uma alternativa seria utilizar o capital obtido por um empréstimo com garantia hipotecária para adquirir mais imóveis.
Nicole Rueth, vice-presidente sênior da Rueth Team, enxerga a compra de uma casa como um investimento “ruim”, explicando que “gera segurança e estabilidade, mas não oferece grandes lucros”. De acordo com ela, aproveitando a generosa equidade dos proprietários, em conjunto com aumento dos rendimentos, permite que se obtenha melhores retornos.
Rueth comentou que, em vez de uma única casa, [eles] poderiam possuir dois ou três imóveis que cresceriam em valor com o tempo e, se tiverem mais de 62 anos, poderiam refinanciar a hipoteca e usar o ativo para comprar outras propriedades de investimento.
John Robinson, consultor de Planejamento Financeiro de Havaí, observa que a elevação das taxas de hipoteca pode servir de vantagem para aqueles que possuem dinheiro em caixa. Embora a situação seja mais complicada para aqueles que estão iniciando a compra de uma casa, Robinson acredita que os consumidores próximos a se aposentar ou já aposentados encontrarão boas oportunidades ao reduzir o tamanho de suas residências.
Robinson destacou que o maior benefício para os consumidores no contexto atual é a possibilidade de não terem que pagar impostos sobre os lucros que obtiveram, devido aos limites das exclusões de US$ 250.000 para indivíduos e US$ 500.000 para casais, que tiveram a valorização dos imóveis próximos ao capital máximo.
